نقرأ بيئة السوق قبل أن تتحرك الأسعار
نقرأ بيئة السوق قبل أن تتحرك الأسعار
تسمع خبراً عن مضيق هرمز فيقفز النفط، ولا تعرف هل يكمل أم يهدأ.
هنا أربع قنوات نقرأ منها الخطر، وإقفال النفط ومؤشر السلع. بجانب كل رقم مصدره وتاريخه.
خطر المضيق مسعر في السوق: علاوة برنت على غرب تكساس مرتفعة · الطاقة تقود السوق · خوف النفط ضعفا خوف الأسهم · وهادئ: الناقلات.
| القناة | التغير في 20 جلسة | موضعه بين آخر 60 جلسة |
|---|---|---|
| ناقلات النفط (BWET) | +17.48٪ | 73٪ من الجلسات كانت أدنى |
| برنت مقابل غرب تكساس (BNO/USO) | +3.59٪ | 81٪ من الجلسات كانت أدنى |
| الطاقة مقابل السوق (XLE/SPY) | +10.64٪ | 96٪ من الجلسات كانت أدنى |
| مؤشر تقلب النفط مقابل مؤشر التقلبات | 2.72 أعلى من 2 يعني أن خوف النفط ضعفا خوف الأسهم | 19 أكتوبر 2026 |
فارق برنت عن غرب تكساس 24.64$ للبرميل. يتسع حين يخشى السوق انقطاع النفط المار بالمضيق، لأن برنت هو سعر النفط المنقول بحراً.
المصدر: أسعار صناديق الناقلات والنفط والطاقة المتداولة · بورصة شيكاغو للخيارات (Cboe) · آخر قراءة 20 أكتوبر 2026.
مؤشر أسعار السلع (CRB Index · CoreCommodity CRB): سلة من 19 سلعة. نعيد بناءها من صناديق السلع المتداولة بأوزانها الرسمية، والتغطية 71٪ من وزنها. دفع تضخمي من السلع.
| القطاع | 3 أشهر |
|---|---|
| السلة كلها إغلاق 20 أكتوبر 2026 | +9.83٪ عن متوسط 200 جلسة +14.49٪ |
| الطاقة | +17.25٪ |
| الزراعة والسلع الناعمة | +6.31٪ |
| المعادن الصناعية | +0.69٪ |
| المعادن الثمينة | −0.75٪ |
صندوق العقد القريب يبيع عقده كل شهر ويشتري التالي. إن تخلف عن صندوق الاثني عشر شهراً فالترحيل يخصم من عائده (تصاعد المنحنى (Contango) )، وإن سبقه فالترحيل داعم (انقلاب المنحنى (Backwardation) ).
| السلعة | الفرق في 3 أشهر | الوسم |
|---|---|---|
| خام WTI USO / USL | −0.17 نقطة مئوية | أثر الترحيل محدود |
| الغاز الطبيعي UNG / UNL | +7.98 نقطة مئوية | الترحيل داعم |
الفرق عائد صندوق العقد القريب ناقص عائد صندوق السلة من إغلاقاتهما. يجمع الترحيل وتغير شكل المنحنى معاً، فهو اتجاه لا رقم للعائد.
رسم مؤشر السلع على سنة مع متوسط 200 جلسة، ومساهمة كل قطاع، وترتيب صناديق السلع، وتاريخ قنوات هرمز ونظام الغاما على قناة النفط في صفحات الأعضاء.
