كم نسبةً من رأس المال أُخاطر بها في الصفقة الواحدة؟
القاعدة الشائعة بين المتداولين المنضبطين هي 1٪ إلى 2٪ من رأس المال لكلّ صفقة. والرقم نفسه ليس مقدّساً. المقصود أن تحتمل سلسلةً من الخسائر المتتالية دون أن يخرج حسابك من اللعبة. فعند 2٪ تحتاج عشر خسائر متتالية لتفقد نحو 20٪.
كيف أحسب عدد الأسهم؟
عدد الأسهم = (رأس المال × نسبة المخاطرة) ÷ (سعر الدخول − سعر وقف الخسارة). المقام هو خسارتك للسهم الواحد. مثال: حساب 10,000$ ومخاطرة 1٪ تساوي 100$، ووقفٌ يبعد 2$ عن الدخول، فيكون الحجم 50 سهماً.
لماذا يبدأ الحساب من وقف الخسارة لا من المبلغ الذي أريد استثماره؟
لأنّ الوقف يحدّد خسارتك الفعليّة، والمبلغ لا يحدّدها. من يقرّر «سأشتري بـ5,000$» يجهل كم سيخسر، ومن يقرّر «لن أخسر أكثر من 100$» يشتقّ الحجم من ذلك. الترتيب الأوّل تمنٍّ، والثاني حساب.
ما نسبةُ المخاطرة إلى العائد (Risk/Reward) المقبولة؟
تقيس الربح المستهدف مقابل الخسارة المقبولة. فعند 1:2 تكفيك نسبة نجاحٍ فوق 34٪ للتعادل نظريّاً، وعند 1:1 تحتاج فوق 50٪. ولا رقم صحيحٌ مطلق: نسبةٌ منخفضة مع معدّل نجاحٍ عالٍ قد تفوق نسبةً مرتفعة مع معدّلٍ متدنٍّ.
لماذا تتغيّر نسبة المخاطرة المقترحة حسب الثقة في الاقتصاد الكلّيّ؟
لأنّ ظروف السوق ليست ثابتة. حين تتضافر إشارات السيولة والتقلّب في اتّجاهٍ واحد يحتمل الحساب حجماً أقرب إلى سقفك، وحين تتضارب يُقلَّص الحجم قبل أن يُقلّصه السوق. الأداة تضبط الحجم ولا تَعِد بنتيجة الصفقة.
هل قد تتجاوز قيمة المركز رأس مالي؟
نعم، إذا كان وقفك قريباً جدّاً من الدخول. فالوقف الضيّق يعني خسارةً صغيرة للسهم الواحد، فيكبر عدد الأسهم حتّى تتجاوز قيمة المركز حسابك · وذلك يستلزم رافعة. الأداة تُنبّهك عند هذه الحالة.
